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2016/08/22 16:49
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10% 的前提 下,可對其餘贖回申請延期辦理。對於當日的贖回申請,應當按單個賬戶贖回申 請量占贖回申請總量的比例,確定當日受理的贖回份額;對於未能贖回部分,投 資人在提交贖回申請時可以選擇延期贖回或取消贖回。選擇延期贖回的,將自動 轉入下一個開放日繼續贖回,直到全部贖回為止;選擇取消贖回的,當日未獲受 理的部分贖回申請將被撤銷。延期的贖回申請與下一開放日贖回申請一併處理, 無優先權,以此類推,直到全部贖回為止。如投資人在提交 贖回申請時未作明確 選擇,投資人未能贖回部分作自動延期贖回處理。 3 暫停贖回:連續 2 個開放 日以上 ( 含本數 ) 發生巨額贖回,如基金管理人認 為有必要,可暫停接受基金的贖回申請;已經接受的贖回申請可以延緩支付贖回 款項,但不得超過 20 個工作日,並應當在指定媒介上進行公告。 ( 3 ) 巨額贖回的公告 當發生上述延期贖回並延期辦理時,基金管理人應當通過郵寄、傳真 等方式 在 3 個交易日內通知基金份額持有人,說明有關處理方法,同時在指定媒介上刊 登公告。 1 2 、 暫停申購或贖回的公告和重新開放申購或贖回的公告 ? ( 1 ) 發生上述暫停申購或贖回 情況的,基金管理人當日應立即向中國證監 會備案,並在規定期限內在指定 媒介 上刊登暫停公告。 ( 2 ) 如發生暫停的時間為 1 日,基金管理人應於重新開放日,在指定 媒介 上刊登基金重新開放申購或贖回公告,並公佈最近 1 個開放日的 每萬份基金已實 現收益和 7 日年化收益率 。 ( 3 ) 若暫停時間超過 1 日,基金管理人可以根據暫停申購或贖回的時間, 依照《信息披露辦法》的有關規定,最遲於重新開放申購或贖回日在指定 媒介 上 刊登重新開放申購或贖回的公告;也可以根據實際情況在暫停公告中明確重新開 放申購或贖回的時間,屆時不再另行發佈重新開放的公告。 ( 三) 基金轉換 基金管理人可以根據相關法律法規以及 基金合同的規定決定開辦本基金與 基金管理人管理的其他基金之間的轉換業務,基金轉換可以收取一定的轉換費, 相關規則由基金管理人屆時根據相關法律法規及 基金合同的規定制定並公告,並 提前告知基金托管人與相關機構。 (四)基金份額的轉讓 在法律法規允許且條件具備的情況下,基金管理人可受理基金份額持有人通 過中國證監會認可的交易場所或者交易方式進行份額轉讓的申請並由登記機構 辦理基金份額的過戶登記。基金管理人擬受理基金份額轉讓業務的,將提前公告, 基金份額持有人應根據基金管理人公告 的業務規則辦理基金份額轉讓業務。 ( 五 ) 基金的非交易過戶 基金的非交易過戶是指基金登記機構受理繼承、捐贈和司法強制執行 ? 等情形 而產生的非交易過戶以及登記機構認可、符合法律法規的其它非交易過戶。無論 在上述何種情況下,接受劃轉的主體必須是依法可以持有本基金基金份額的 投資 人 。 繼承是指基金份額持有人死亡,其持有的基金份額由其合法的繼承人繼承; 捐贈指基金份額持有人將其合法持有的基金份額捐贈給福利性質的基金會或社 會團體;司法強制執行是指司法機構依據生效司法文書將基金份額持有人持有的 基金份額強制劃轉給其他自然人、法人或其 他組織。辦理非交易過戶必須提供基 金登記機構要求提供的相關資料,對於符合條件的非交易過戶申請按基金登記機 構的規定辦理,並按基金登記機構規定的標準收費。 ( 六 ) 基金的轉托管 基金份額持有人可辦理已持有基金份額在不同銷售機構之間的轉托管,基金 銷售機構可以按照規定的標準收取轉托管費。 ( 七 ) 定期定額投資計劃 基金管理人可以為 投資 人 辦理定期定額投資計劃,具體規則由基金管理人另 行規定。 投資 人 在辦理定期定額投資計劃時可自行約定每期扣款金額,每期扣款 金額必須不低於基金管理人在相關公告或更新的招募說明書中所規定的定期定 額投資 計劃最低申購金額。 ( 八 ) 基金 份額 的凍結和解凍 基金登記機構只受理國家有權機關依法要求的基金份額的凍結與解凍,以及 登記機構認可、符合法律法規的其他情況下的凍結與解凍。 ( 九 ) 基金管理人可在不違反相關法律法規、對基金份額持有人利益無實質 不利影響的情況下,根據具體情況對上述申購和贖回的安排基金補充和調整並提 前公告。 九 、基金的投資 (一)投資目標 在綜合考慮基金資產收益性、安全性和流動性的基礎上,通過積極主動的投 資管理,力爭為 投資人 ? 創造穩定的收益。 (二)投資範圍 本基金投資於法律法規及監管機構允許投資的金融 工具,包括現金,通知存 款,短期融資券,一年以內(含一年)的銀行定期存款和大額存單,剩餘期限(或 回售期限)在 397 天以內(含 397 天)的債券、剩餘期限在 397 天以內(含 397 天)的中期票據、剩餘期限在 397 天以內(含 397 天)的資產支持證券,期限在 一年以內(含一年)的債券回購,期限在一年以內(含一年)的中央銀行票據, 以及法律法規或中國證監會允許本基金投資的其他固定收益類金融工具。 如法律法規或監管機構以後允許基金投資其他品種,基金管理人在履行適當 程序後,可以將其納入投資範圍。 (三) 投資策略 本基金 在確保資產 安全性和流動性的基礎上, 對短期 貨幣市場 利率 的走勢進 行 預測 和判斷 ,采 取積極 主動 的 投資策略, 綜合 利用定性分析和定量分析方法, 力爭 獲取超越比較基準的投資回報 。 1 、資產配置策略 本基金通過對宏觀經濟形勢、財政與貨幣政策、市場結構變化和短期資金供 給等因素的 綜合 分析,優先考慮安全性 和流動性 因素, 根據 各類資產的信用風險、 流動性風險及其經風險調整後的收益率水平或盈利能力的基礎上,通過比較或合 ? 理預期不同的各類資產的風險與收益率變化,確定並動態地調整優先配置的資產 類別和配置比例。 2 、信用債投資策略 信用債的表現受到基礎利率 及信用利差兩方面影響。本基金對於信用債倉 位、評級及期限的選擇均是建立在對經濟基本面、政策面、資金面以及收益水平 和流動性風險的分析的基礎上。此外,信用債發行主體差異較大,需要自下而上 研究債券發行主體的基本面以確定發債主體企業的實際信用風險,通過比較市場 信用利差和個券信用利差以發現被錯誤定價的個券。本基金將通過在行業和個券 方面進行分散化投資,同時規避高信用風險行業和主體的前提下,適度提高組合 收益並控制投資風險。 3 、久期 管理 策略 本基金根據對未來短期利率走勢的研判,結合貨幣市場基金資產的高流動性 要求及其相關的投 資比例規定,動態調整組合的久期。當預期市場短期利率上升 時,本基金將通過增加持有剩餘期限較短債券並減持剩餘期限較長債券等方式降 低組合久期,以降低組合跌價風險;當預期市場短期利率下降時,則通過增持剩 余期限較長的債券等方式提高組合久期,以分享債券價格上升的收益。 4 、 債券 回購策略 首先,基於對運作期內資金面走勢的判斷,確定回購期限的選擇。在組合進 行槓桿操作時,若判斷資金面趨於寬鬆,則在運作初期進行短期限正回購操作; 反之,則進行長期限正回購操作,鎖定融資成本。若期初資產配置有逆回購比例, 則在判斷資金面趨於寬鬆的情況 下,優先進行長期限逆回購配置;反之,則進行 短期限逆回購操作。其次,本基金在運作期內,根據資金頭寸,安排相應期限的 回購操作。 5 、 流動性 管理策略 本基金作為現金管理 類 工具, 必須保證資產的安全性和 流動性,根據對 持有 人申購贖回情況的 動態預測, 主動調整組合中高流動性資產的比重,

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