期貨走勢

台指期週一上漲98點至10885點。價差方面，台指期逆價差縮至-17.21點，電子期轉為正價差0.15點，金融期逆價差擴至-4.47點。現貨部分，三大法人買超111.11億元；而在台指期淨部位方面，三大法人淨多單增加4202口至9539口，其中外資多單加碼且空單減碼，淨多單增加5046口至37034口；十大交易人中的特定法人全月份台指期淨多單增加3726口至11779口。

週五Fed主席鮑威爾在Jackson Hole偏鴿派的談話，激勵美股全面上漲，Nasdaq與S&P500指數更創歷史新高，週一亞洲股市也全面紅盤慶祝，台股跳高開出後呈現橫盤整理，盤中皆未見明顯賣壓浮現，11點過後陸港股市漲幅擴大，同步激勵台股多方力道增溫，買盤進駐多檔權值股，尤其大筆買單敲進被動元件族群，推升指數緩步上升突破上方月季線與半年線壓力區站上10900點，終場加權指數上漲92.86點或0.859%，收在10902.21點，成交量能1054.85億，較前一日增加77.89億。今天盤面上最亮眼的是被動元件族群，國巨、禾伸堂漲幅分別高達8.09%、6.91%，華新科則亮燈漲停，而電子權值股中大立光、南亞科、研華漲幅也都高達2%以上。技術面觀察，週一日K以中紅棒帶短上影線一舉收復10900關卡，KD指標持續黃金交叉向上，MACD負值即將翻正，不過目前月季線仍彎頭向下且鄰近8月13日空方缺口，若指數未能站穩今天收復的月、季線，指數仍將呈現震盪整理格局。

選擇權分析

選擇權從成交量來觀察，買權集中在11000點，賣權集中在10600點。選擇權未平倉量部分，買權未平倉最大量集中在11000點，賣權未平倉最大量集中在10400點。全月份未平倉量put/call ratio值由1.06升至1.25，大於中性值1，反應籌碼面為偏多架構。買權平均隱含波動率由10.38%降至10.35%，賣權平均隱含波動率由14.02%升至14.03%，買權降賣權升。選擇權部位整體來看顯示為中性預期。