湛然寺水月長老於2011年9月13日早晨6點三十五分，在上人寮房內明靜遷化，世壽86歲。於停柩期間，感謝十方信眾全天共同念觀世音菩薩聖號。

水月上人毗荼後，骨舍利酷似觀世音菩薩的盤坐像。